В настоящее время эта цена совпадает с рыночной ценой. Однако у фермера нет никаких гарантий, что к тому моменту, когда пшеница созреет, цена останется прежней. Чтобы исключить риск недополучения дохода, фермер заключает фьючерсный контракт с заводом по производству муки.

Разберемся, что такое фьючерсы, какие они бывают, зачем нужны и как работают. Фьючерсы — это один из самых популярных инструментов на бирже, работающих по принципу торговли будущими ценами. Они очень интересны трейдерам, так как предоставляют возможность заработать на колебаниях цен на сырье, валюте, акциях и других товарах. В целом, если вы готовы к риску и готовы потратить время на изучение рынка, торговля фьючерсами может быть очень интересной и прибыльной деятельностью для трейдеров. Фьючерсы могут помочь предсказать цену товара в будущем, что позволяет защититься от возможного убытка или обеспечить выгодную цену при покупке актива.

Фьючерсы на акции и фондовые индексы

Для участия в сделке достаточно просто купить или продать фьючерс через приложение брокера. Данные расшифровки имеются на сайте Московской биржи. На российском рынке фьючерсами можно торговать на Московской бирже, если говорить о мировых площадках − это Чикагская. На Московской бирже большинство фьючерсов расчетные за исключением фьючерсов на акции и облигации, по ним осуществляется реальная поставка инструментов на баланс.

При фьючерсных контрактах биржа как раз является своего рода гарантом надёжности и исполнения обязательств обеими сторонами, а условия сделки детально прописаны. Во время клиринга фиксируется новая расчетная цена фьючерса, от которой пойдет дальнейший подсчет прибыли/убытка до следующего клиринга. При этом никаких документов продавец и покупатель фьючерса между собой не подписывают.

Золото

Таким образом, при росте цены вариационная маржа списывается со счета продавца и зачисляется на счёт покупателя. Если при покупке акций или других ценных бумаг мы сразу видим цену, то с фьючерсными контрактами всё запутаннее. Обратимся к фьючерсному контракту на акции компании «НОВАТЭК», размещённому на Московской бирже. Принято считать, что спекуляции фьючерсами значительно выгоднее, чем спекуляции на фондовом рынке (продажа-покупка акций, облигаций и других инструментов).

Так, мы попадаем на страницу, где приведены фьючерсные контракты на акции российских компаний. Вы научитесь торговать на финансовых рынках и контролировать риски. Создадите собственную стратегию торговли и сможете совершать обдуманные сделки. Когда вы попытаетесь совершить сделку с фьючерсом, приложение или сайт предложат тестирование. У каждого брокера свой тест, и большинство предлагают пройти обучение перед ним. Финансовый результат, который в итоге получит инвестор, будет зависеть от того, сколько денег ему начисляли и сколько списывали при подсчёте вариационной маржи.

• Стоимость цинка принято связывать с положением дел на рынке «новой энергетики» – экологичного аналога старых неэффективных и неэкологичных технических изделий.
• Если ваша конечная цель — владеть физическим золотом, фьючерсы — не лучший вариант.
• И другие финансовые инструменты могут служить базовыми активами для фьючерсов.
• И наоборот, при снижении ставок цены на бумаги растут.
• Наиболее популярными фьючерсами являются фьючерсы на S&P500, золото и нефть.

Эти разделы по сути сформированы на основании тех базовых активов, на которые заключается фьючерсный контракт. Перейдя в каждую из секций, можно увидеть, какие именно фьючерсы к ней относятся. Однако фьючерсные контракты всё чаще используются для спекуляций, что неудивительно, ведь фьючерсы нельзя назвать инвестициями. В одной из наших предыдущих статей мы подробно рассказывали об отличиях спекуляций от инвестиций.

Торговля фьючерсами. Как это работает?

Стоимость цинка принято связывать с положением дел на рынке «новой энергетики» – экологичного аналога старых неэффективных и неэкологичных технических изделий. Цинк ценится за свои антикоррозийные свойства, что позволяет применять его почти везде — автомобиле- и самолётостроение, создание сплавов, химическое производство. Более того, цинк используется для создания экологичных батареек и гибридных двигателей, что укладывается в современные тренды. В последнее время потребление никеля в мире растёт преимущественно за счёт Китая, Евросоюза и Японии. Крупнейшим же производителем является отечественная компания Норникель. Медь — пожалуй, самый популярный и легкодоступный металл в мире.

Если инвестор приобретает фьючерс на бирже, то актив по установленной цене в срок экспирации он покупать не будет. Вместо этого инвестор будет каждый день получать промежуточный финансовый результат. Этот результат Кроссовки криптовалюта будет рассчитывать сама биржа в зависимости от того, как меняется цена на фьючерс. Также при работе с фьючерсами стоит обратить внимание, что его стоимость обычно отличается от цены базового актива.

Преимущества и недостатки фьючерсов

Большинство истекают в фиксированные месяцы, чаще − это март, июнь, сентябрь, декабрь. Последний торговый день в большинстве случаев 15 число. Это производный или срочный инструмент, который представляет из себя обязательство что-либо продать/купить по фиксированной цене в определенный период времени. В августе рыночная цена пшеницы составляет $250 за тонну.

Высокая ликвидность — за счет встроенного кредитного плеча фьючерсы популярны у спекулянтов и торгуются намного активнее большинства ценных бумаг и валюты. Это значит, что вы сможете купить или продать нужный вам фьючерс с минимальным спредом — разницей между ценами покупки и продажи. Обратите внимание, что рыночная цена акции может отличаться от цены на рынке срочном. Это происходит, если рынок ожидает, что будущем цена на актив будет расти, и тогда фьючер будет дороже, чем сегодня − это эффект контанго. Когда наоборот, рынок полагает, что более длинном горизонте цена будет дешевле, чем сейчас, фьючерс торгуется дешевле − это бэквордация. Эффект кредитного плеча − это отличный инструмент, если цена актива идет в нужном направлении для участника.

Как уже говорилось, фьючерс — спекулятивный инструмент, который зачастую используется для краткосрочных сделок. Значит, при торговле важно отталкиваться от ценового графика и технических индикаторов. Это позволяет прогнозировать динамику цены и определять оптимальную точку входа.

Базовым активом поставочного фьючерса являются акции и облигации. Гарантийное обеспечение — денежное обеспечение, необходимое для сделки с фьючерсом. В ряде случаев для совершения сделки с фьючерсом потребуется сумма больше, чем размер гарантийного обеспечения.

Брокер просто рассчитывает разницу между ценой фьючерса и текущей ценой актива. Если сейчас акции Газпрома стоят дороже 210 рублей – разницу вы кладете себе в карман. Если акции подешевели, то теперь разница – это ваш убыток, который будет списан со счета. Когда рынок «штормит», биржа может повысить размер гарантийного обеспечения.